About the fund
Marketprog Multi Asset Vol. 10 is a very actively managed long-short absolute return fund. The basis portfolio consists of short maturity government bonds, while the positive return above the risk-free return is generated by short-term trading activity in major currency pairs and equity indices.
The investment manager pays particular attention to high-level and effective risk management in order to keep volatility at an acceptable level. In tailoring the composition of the Fund, the investment manager determines the weight of different asset groups dynamically, depending on the market situation and strategy pursued.
In its investments, the investment manager primarily uses its technical models it has developed with regards to shaping its short- and long-term positions.
The potential investment area is global and the widest possible: domestic and international shares and bonds; bank deposits and other market instruments; and derivative contracts. Furthermore, the Fund also invests in the assets of the global foreign exchange market for speculative and hedging purposes. The Fund may take leveraged, long (buying) and unfunded short (sale) positions, taking the limits and multipliers laid down in legislation into account, but its total netted risk exposures may not be more than eight times the net asset value taken into account at a value calculated without the correction under Governmental Decree 78/2014. (III. 14.). The hurdle rate is the performance of ZMAX Index.
Risk-return profile of the fund
Reduced risk, lower yield |
Increased risk, higher yield |
||||||
← |
→ |
||||||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
The risk/reward profile relates to the past and does not constitute a reliable indicator of the future risk/reward profile. Classification to category 1 does not mean that it is a risk-free investment. Risk category may shift over time. The Fund is classified as risk category 5 based on its past exchange rate fluctuations, or a similar portfolio or an applicable determination of risk. The high risk category is due to the fact that the Fund largely invests its assets in bonds, shares or futures contracts, and these are characterised by a significant exchange rate fluctuation. The risk/reward profile indicated is not guaranteed to remain unchanged and the risk category may shift over time. Even the lowest risk category does not mean that there are no risks associated with the investment. When classifying an investment unit to a risk class, the calculation model may not take all risks into account.
The following risks are the ones that were not considered during the risk classification, but which are of relevance to the Fund:
Risk arising from the use of derivative contracts: The Fund may use derivative contracts not only for hedging purposes, but as an active investment vehicle. Thereby the risk of fluctuations in the value of Fund increases. Derivative contracts present a much higher risk by their nature compared to investment schemes without leverage. Though these risks may be reduced with investment techniques, they cannot be eliminated entirely.
Credit risk: The Fund invests a part of its assets in debt securities and/or money market instruments. There is a risk that issuers become insolvent (or their solvency falls), and these bonds and/or market instruments lose their value partly or entirely.
Liquidity risk: There is a risk that a position or security cannot be sold in time at a suitable price. This may lead to the suspension of the redemption of investment units.
Risk of settlement failures: The Fund enters into contract with different contracting parties. There is a risk that these contracting parties do not satisfy the claims of the Fund, for example as a result of insolvency.
Operational risk, risk in respect of safekeeping: There is a risk of losses, which are due to internal procedures/malfunctioning of systems or external events (for example natural disasters). Safekeeping carries the risk of loss of assets of the Fund, which may be caused by the insolvency of a depositary or a sub-depositary, the breach of their duty of care, or misuse.
Foreign‑exchange risk: The Fund may also invest in instruments issued or settled in other currencies, in addition to HUF-denominated assets, therefore it is also exposed to currency risk, and, to reduce this risk, the Fund may enter into derivative contracts for hedging purposes. But these contracts cannot completely eliminate the total exchange-rate risk.
Details about risks can be found in section ‘IV. Risks’ of Rules on Management.
Basic data
-
Type, descriptionPublic, open-ended
-
Strategy
-
Geographical exposureGlobal
-
Foreign exchangeEUR, HUF
-
Buy investment unitT+2
-
Redeem investment unitT+6
-
Trading periodsOn every bank workday
-
Management fee2%
-
Hurdle rateEURIBOR/ZMAX
-
Performance fee15%
-
ISIN codesHU0000714571 (HUF series) | HU0000714563 (EUR series)
-
Portfolio managerIstvan Varkonyi
-
DepositaryErste Bank Hungary Zrt.
-
AuditorPricewaterhouseCoopers Hungary
-
Fund managerMarketprog Asset Management Zrt.
-
Start of period
-
End of period
Distributors
MARKETPROG Asset Management Ltd.Hungary, H-1124 Budapest
Csörsz street 45.
MOM Office Park, SAS Tower, 5th floor.
Phone: +36 1 213 4210, +36 1 213 4211
Fax: +36 1 213 4219
Concorde Securities Ltd.
Hungary, H-1123 Budapest
Alkotás street 50.
Alkotás Point Offices
info@con.hu
SPB Investment Inc.
Hungary, H-1051 Budapest
Vörösmarty square 7-8.
Gerbeaud Offices
Phone: +36 1 483-2610
Fax: +36 1 483-2615
Disclosures
-
Prestige alap A sorozat 2022 december havi jelentése
2023-01-13 -
Prestige alap B sorozat 2022 december havi jelentése
2023-01-13 -
Reverse Max B alap 2022 december havi jelentése
2023-01-13 -
Prestige alap B sorozat 2022 november havi jelentése
2022-12-15 -
Prestige alap A sorozat 2022 október havi jelentése
2022-11-17 -
Prestige alap B sorozat 2022 október havi jelentése
2022-11-17 -
Prestige alap A sorozat 2022 szeptember havi jelentése
2022-10-14 -
Prestige alap B sorozat 2022 szeptember havi jelentése
2022-10-14 -
Prestige alap A sorozat 2022 augusztus havi jelentése
2022-09-15 -
Prestige alap B sorozat 2022 augusztus havi jelentése
2022-09-15 -
Prestige alap A sorozat 2022 július havi jelentése
2022-08-15 -
Prestige alap B sorozat 2022 július havi jelentése
2022-08-15 -
Prestige alap A sorozat 2022 június havi jelentése
2022-07-15 -
Prestige alap B sorozat 2022 június havi jelentése
2022-07-15 -
Prestige alap A sorozat 2022 május havi jelentése
2022-06-14 -
Prestige alap B sorozat 2022 május havi jelentése
2022-06-14 -
Közzététel Marketprog Esernyőalap Kezelési Szabályzat módosításáról 20220523.pdf
2022-05-23 -
Marketprog Esernyalap Kezelési szabályzat hatáyos 2022.06.21..pdf
2022-05-23 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2022 április havi jelentése
2022-05-13 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2022 április havi jelentése
2022-05-13 -
Multi Asset Vol.10 Részalap auditált éves jelentés és beszámoló 2021.pdf
2022-04-29 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2022 március havi jelentése
2022-04-19 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2022 március havi jelentése
2022-04-19 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2022 február havi jelentése
2022-03-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2022 február havi jelentése
2022-03-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2022 január havi jelentése
2022-02-15 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2022 január havi jelentése
2022-02-15 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 EUR Kiid20220121.pdf
2022-01-21 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 HUF Kiid20220121.pdf
2022-01-21 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2021 december havi jelentése
2022-01-14 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2021 december havi jelentése
2022-01-14 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 EUR Kiid 2022 01 01
2021-12-21 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 HUF Kiid 2022 01 01
2021-12-21 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2021 november havi jelentése
2021-12-14 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2021 november havi jelentése
2021-12-14 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2021 október havi jelentése
2021-11-15 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2021 október havi jelentése
2021-11-15 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2021 szeptember havi jelentése
2021-10-14 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2021 szeptember havi jelentése
2021-10-14 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2021 augusztus havi jelentése
2021-09-09 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2021 augusztus havi jelentése
2021-09-09 -
Multi Asset_Féléves jelentés 2021.pdf
2021-08-26 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2021 július havi jelentése
2021-08-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2021 július havi jelentése
2021-08-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2021. június havi jelentése
2021-07-14 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2021. június havi jelentése
2021-07-14 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2021. május havi jelentése
2021-06-17 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2021. május havi jelentése
2021-06-17 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2021. április havi jelentése
2021-05-14 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2021. április havi jelentése
2021-05-14 -
Multi Asset Vol.10 Alap Auditált éves jelentés és beszámoló 2020.pdf
2021-04-30 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2021 március havi jelentése
2021-04-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2021 március havi jelentése
2021-04-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2021 február havi jelentése
2021-03-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2021 február havi jelentése
2021-03-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2021 január havi jelentése
2021-02-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2021 január havi jelentése
2021-02-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2020 november havi jelentése
2020-12-14 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2020 november havi jelentése
2020-12-14 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2020. október havi jelentése
2020-11-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2020. október havi jelentése
2020-11-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap HUF sorozat 2020. szeptember havi jelentése
2020-10-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap EUR sorozat 2020. szeptember havi jelentése
2020-10-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap HUF sorozat 2020. augusztus havi jelentése
2020-09-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap EUR sorozat 2020. augusztus havi jelentése
2020-09-16 -
Multi Asset Vol.10 részalap 2020 féléves jelentése
2020-08-27 -
Marketprog Multi Asset Alap július havi jelentése
2020-08-12 -
Marketprog Multi Asset Alap július havi jelentése
2020-08-12 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 HUF részalap 2020. június havi jelentése
2020-07-15 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 EUR részalap 2020. június havi jelentése
2020-07-15 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap 2020. május havi jelentése
2020-06-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap 2020. április havi jelentése
2020-05-20 -
Marketprog Multi Asset Alap Auditált Éves Jelentés és beszámoló 2019.pdf
2020-05-04 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap 2020 március havi jelentése
2020-04-17 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap 2020 február havi jelentése
2020-03-17 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap2020 január havi jelentése
2020-02-14 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap 2019. december havi jelentése
2020-01-17 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap 2019. november havi jelentése
2019-12-16 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap 2019. október havi jelentése
2019-11-18 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap 2019. szeptember havi jelentése
2019-10-15 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap 2019. augusztus havi jelentése
2019-09-16 -
Féléves jelentés_Multi_2019.pdf
2019-08-28 -
Féléves jelentés_PTAD_2019.pdf
2019-08-28 -
Marketprog Multi Asset Vol.10 részalap 2019. július havi jelentése
2019-08-21 -
Marketprog Multi Asset Vol.10. részalap 2019. június havi jelentése
2019-07-16 -
Marketprog Multi Asset Alap 2019 május havi hírlevél
2019-06-14 -
Marketprog Multi Asset Vol10 2019. február havi jelentése
2019-05-17 -
Marketprog Multi-Asset Vol10 Alap Auditált Éves Jelentés és beszámoló 2018.pdf
2019-04-30 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 Részalap 2019. március havi jelentése
2019-04-16 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 Részalap 2019. február havi jelentése
2019-03-14 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 Részalap 2019. januári jelentése
2019-02-15 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 Részalap 2018. decemberi jelentése
2019-01-15 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 Részalap 2018. novemberi jelentése
2018-12-14 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 Részalap 2018. októberi jelentése
2018-11-16 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 Részalap 2018. szeptemberi jelentése
2018-10-12 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 EUR Kiid20181002.pdf
2018-09-28 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 Részalap 2018. augusztusi jelentése
2018-09-14 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 Részalap 2018. júliusi jelentése
2018-08-09 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 Részalap 2018. júniusi jelentése
2018-07-12 -
Marketprog Multi Asset Vol. 10 Részalap 2018. májusi jelentése
2018-06-15 -
Marketprog Technics Alap 2018. áprilisi jelentése
2018-05-15 -
Marketprog Technics Alap Auditált Éves Jelentés és beszámoló 2017.pdf
2018-04-27 -
Marketprog Technics Alap 2018. márciusi jelentése
2018-04-11 -
Marketprog Technics Alap 2018. februári jelentése
2018-03-14 -
Közzététel Kezelési Szabályzat módosításáról 2018 03 02.pdf
2018-03-02 -
Marketprog Technics Alap 2018. januári jelentése
2018-02-14 -
Marketprog Technics Alap 2017. decemberi jelentése
2018-01-12 -
Marketprog Technics Alap 2017. novemberi jelentése
2017-12-13 -
Marketprog Technics Alap 2017. október havi jelentése
2017-11-13 -
Marketprog Technics Alap 2017. szeptember havi jelentése
2017-10-13 -
Marketprog Technics Alap 2017. augusztus havi jelentése
2017-09-14 -
Közzététel Marketprog Esernyőalap Kezelési Szabályzat módosításáról
2017-09-08 -
Marketprog Esernyőalap Kezelési Szabályzat hatályos 2017.09.08-tól
2017-09-08 -
Marketprog TECHNICS Alap 2017. évi I. félévi jelentése
2017-08-29 -
Technics HUF - Havi jelentés 2017 július
2017-08-08 -
Technics HUF - Havi jelentés 2017 június
2017-07-14 -
Technics HUF - Havi jelentés 2017 május
2017-06-09 -
Technics HUF - Havi jelentés 2017 április
2017-05-12 -
Auditált Éves Jelentés és Beszámoló_MP Technics_2016.pdf
2017-04-28 -
Technics HUF - Havi jelentés 2017 március
2017-04-10 -
Technics HUF - Havi jelentés 2017 február
2017-03-09 -
Technics HUF - Havi jelentés 2017 január
2017-02-13 -
Technics HUF 2016-12 hu.pdf
2017-01-06 -
Közzététel Kezelési Szabályzat módosításáról20161223.pdf
2016-12-23 -
Kez.szab.hatályos2016.12.23-tól.pdf
2016-12-23 -
Marketprog Technics HUF Kiid20161223docx.pdf
2016-12-23 -
Technics HUF 2016-11 hu.pdf
2016-12-07 -
Havi jelentés, 2016 október Technics
2016-11-10 -
Technics HUF 2016-9 hu.pdf
2016-10-11 -
Elmaradt 2016 januári portfólió jelentés Technics
2016-09-26 -
Havi jelentés, 2016 augusztus Technics
2016-09-12 -
Féléves jelentés_Technics_2016.pdf
2016-08-26 -
Portfolió jelentés 2016 július Tecnics HUF
2016-08-08 -
Technics HUF 2016-6 hu.pdf
2016-07-07 -
Marketprog Technics 2016 Május
2016-06-08 -
Marketprog TECHNICS alap 2016. áprilisi hírlevél
2016-05-06 -
Éves Jelentés MARKETPROG Technics 2015.pdf
2016-05-02 -
Éves Beszámoló Marketprog Technics Alap 2015.pdf
2016-05-02 -
Havi Portfolió Jelentés 2016. március TECHNICS A
2016-04-05 -
Havi hírlevél Marketprog TECHNICS 2015 december.pdf
2016-01-07 -
MARKETPROG Technics HUF hírlevél 2015 november.pdf
2015-12-03 -
Kezelési szabályzat hatályos 2015 november 11-től
2015-11-11 -
Technics HUF 2015-9 hu.pdf
2015-10-14 -
Technics HUF 2015-8 hu.pdf
2015-09-23 -
Féléves Jelentés 2015Technics-I.pdf
2015-08-18 -
Havi jelentés 2015 július Marketprog TECHNICS.pdf
2015-08-13 -
Marketprog Technics HUF Kiid20150803.pdf
2015-07-31 -
Marketprog Technics EUR Kiid20150803.pdf
2015-07-31 -
Havi jelentés 2015 június Marketprog TECHNICS.pdf
2015-07-06